Полезная литература для инвестора

Методы управления риском и капиталом появились в XVIII веке. В то время они предназначались для увеличения шансов и размера выигрыша в азартных играх. История показывает, что наиболее удачливые игроки всегда имели свою стратегию, позволяющую «перетерпеть» убытки и впоследствии заработать. Обычно такой стратегией было сочетание методов управления рисками и капиталом. У инвестиций на финансовых рынках и азартных игр есть общая черта — оба вида деятельности имеют вероятностный характер прибыли и убытка. Поэтому разработанные методы управления рисками и капиталом применяются в финансах.

Одним из важнейших показателей для инвестора является доходность. Поскольку любая доходность уравновешивается рыночным риском, то на фондовом рынке нужно обращать внимание и на него. Для повышения доходности Ваших инвестиций необходимо не только учитывать эти характеристики, но и управлять ими, что является задачей управления рисками и капиталом.

Предлагаемые методики более подробно рассмотрены в книге «Теория и практика работы на российском фондовом рынке».

Для использования методик необходимы следующие программные продукты:
Microsoft Excel, Omega Research Trade Station 2000.
Описания даны в формате Microsoft Word.

Методика оценки риска VaR
Вероятность нескольких дней падения повышения курса акций подряд
Метод Мартингейла
Нахождение оптимальной доли капитала (optimal F)
МТС и индикаторы